高息存款产品，没了

邮储银行发布最新通知，自5月15日起，其存量个人通知存款产品取消自动转存功能，产品到期后不再执行自动销户。此变动反映了银行界一系列动作，包括部分银行停止销售大额存单、取消通知存款自动转存及叫停“手工补息”等高息揽储方式，昔日的高收益存款产品正逐渐减少。

近期，多家金融机构采取措施，如邮储银行、兴业银行、长沙银行和招商银行等，纷纷对通知存款产品做出调整或停售长期大额存单，预示着高息存款产品正逐步退出市场舞台。

银行净息差的持续收窄和贷款利率下行是高息存款“退场”的关键因素。银行传统利润来源——存贷利差因利率下滑而缩减，直接影响了银行的盈利能力。数据表明，至2023年底，商业银行净息差已跌至1.69%的历史低点，绝大多数上市银行面临净息差收窄的压力。高息存款产品，没了。

监管对智能存款等高息揽储行为加强限制，预计将促使部分资金从银行存款转向理财产品等非银领域。尽管短期内可能对存款规模造成轻微波动，但长远看有助于银行降低负债成本。市场观察指出，存款与理财产品规模存在季节性波动，近期存款降息和限制手工补息的政策可能促使4月理财规模显著增长。

回顾过去，商业银行存款利率在过去一年经历了四次下调，定期存款利率调整尤为频繁。市场分析普遍认为，为了应对净息差压力，未来存款利率进一步下调的可能性较大，部分机构预测今年内还将有多次降息降准操作。

面对高息存款选择的减少，普通投资者该如何配置资产？专家建议，应根据自身风险承受能力进行多元化配置。风险偏好低的投资者可考虑存款、银保产品、中低风险银行理财及债券基金等稳定收益产品。而对于愿意承担适度风险以寻求更高回报的投资者，投资涉及权益市场的指数基金等产品或是不错的选择。在当前环境下，平衡风险与收益，制定合理的资产配置策略显得尤为重要。